中国网财经6月3日(ri)讯 近日(ri)，百洋医药因拟8.8亿元收购(gou)控股股东旗下上海百洋制药股份有限公司(以下简称“百洋制药”)60.199%股权收到深交所关注函，被(bei)要求补充披露收购(gou)标的(de)经营、产品、研发等业务情(qing)况，估值合(he)理(li)性，关联交易必要性等问题。
根据交易公告，百洋制药模拟合(he)并青(qing)岛百洋后的(de)公司评(ping)估值为9.96亿元，评(ping)估值较前次评(ping)估增值6.4亿元，增值率为64.42%。百洋医药称，两次评(ping)估值主(zhu)要差异原因为百洋制药盈利水平增加(jia)、百洋制药净(jing)资产规模提升、折现率调整。深交所要求其分别说明(ming)三项原因导致的(de)两次评(ping)估值的(de)差异值金(jin)额和测(ce)算过程，并进一步说明(ming)百洋制药估值的(de)合(he)理(li)性。
同时，百洋制药2023年营业收入为7.6亿元，同比(bi)增长19.72%，净(jing)利润为1.35亿元，同比(bi)增长23.75%，非经常损益总额为2746.61万元，占净(jing)利润比(bi)例为20.38%。百洋制药2024年至2027年预测(ce)净(jing)利润分别为1.48亿元、1.77亿元、2.22亿元、2.2亿元，增长率分别为9.80%、19.79%、25.29%、-0.88%。
对此，深交所要求百洋医药补充披露百洋制药近三年又一期总资产、负债、净(jing)资产、营业收入、净(jing)利润等财务指标，销售的(de)主(zhu)要产品名称、上市时间、主(zhu)要用途、生产企业、销售情(qing)况，研发人员数量、研发投入金(jin)额、研发投入占营业收入比(bi)例、研发投入资本化的(de)金(jin)额，并据此说明(ming)公司业务开展情(qing)况，产品所处(chu)市场规模、竞品情(qing)况、百洋制药市场份额和竞争(zheng)优势，研发能力是否具有竞争(zheng)力、研发中 产品和已研发完成但尚未上市产品的(de)进展情(qing)况、预计(ji)上市时间、产品所处(chu)市场规模、竞品情(qing)况、预计(ji)对公司未来经营业绩的(de)影响等。
值得一提的(de)是，该笔交易设立了(le)业绩承诺，考核期为2024年至2026年。深交所在关注函中还提及，公司应说明(ming)百洋制药2024年预测(ce)净(jing)利润增长率较2023年净(jing)利润增长率大幅下滑(hua)的(de)具体(ti)原因及合(he)理(li)性，2027 年预测(ce)净(jing)利润同比(bi)下滑(hua)的(de)具体(ti)原因，是否存在业绩考核期届满后净(jing)利润大幅下滑(hua)的(de)风险。与此同时，百洋医药还需(xu)说明(ming)此次交易完成后上市公司确认的(de)商誉金(jin)额及其占公司总资产与净(jing)资产的(de)比(bi)例，并披露为应对商誉减值风险你(ni)公司拟采取的(de)措(cuo)施。
此外，据财务数据，百洋制药在建工(gong)程2023年期末(mo)余额为6028.72万元，重要在建工(gong)程为新厂房建设项目、示范工(gong)程二期项目，预算金(jin)额分别为2.32亿元、7000万元,工(gong)程累计(ji)投入占预算比(bi)例分别为4.40%、90%，其中新厂房建设项目进度缓慢(man)。期末(mo)公司应付票据金(jin)额为 4674.47万元，较2022年期末(mo)增长605.57%，期末(mo)应付账款金(jin)额为1.22亿元，较2022年期末(mo)增长59.00%。
百洋医药还需(xu)说明(ming)两项在建工(gong)程的(de)详细情(qing)况，新厂房建设项目进度缓慢(man)的(de)原因；应付票据、应付账款大幅增长的(de)原因及合(he)理(li)性，应付款项合(he)计(ji)金(jin)额占营业收入占比(bi)较高的(de)原因及合(he)理(li)性，是否与同行业可比(bi)公司情(qing)况一致。